Como Descobrir o Seu Perfil de Investidor: Guia Prático

Antes de escolher qualquer instrumento na BODIVA, é preciso responder a uma pergunta anterior: qual é o seu perfil de investidor?

Ignorar esta etapa é uma das causas mais comuns de decisões de investimento desadequadas, seja por assumir mais risco do que consegue suportar, seja por ficar preso em aplicações demasiado conservadoras que não cumprem os objectivos da empresa.

As Perguntas Que Revelam o Seu Perfil Qual o horizonte temporal do investimento: precisa deste capital nos próximos meses, ou pode aplicá-lo por vários anos? Como reagiria se o valor investido caísse 15% em poucos meses: venderia de imediato, ou manteria a posição? Que parte dos excedentes de tesouraria da empresa pode ficar imobilizada sem comprometer a operação corrente? O objectivo principal é preservar o capital, gerar rendimento regular, ou fazer crescer o capital a longo prazo? Que nível de conhecimento e experiência tem, ou a sua equipa tem, com instrumentos como obrigações e acções?

As respostas a estas perguntas apontam, em regra, para um de três perfis. O perfil conservador privilegia Bilhetes e Obrigações do Tesouro, com maior previsibilidade. O perfil moderado combina dívida pública com obrigações corporativas, equilibrando segurança e retorno.

O perfil arrojado inclui uma maior exposição a acções, aceitando maior volatilidade em troca de potencial de valorização superior. Defina o seu perfil antes de escolher o instrumento, e não o contrário.